Рабочая тетрадь для выполнения практических заданий по МДК 04.02 Основы анализа бухгалтерской отчетности

Автор: Вяткина Елена Геннадьевна
Должность: преподаватель
Учебное заведение: ОГАПОУ "Новооскольский колледж"
Населённый пункт: город Новый Оскол, Белгородская область
Наименование материала: Рабочая тетрадь
Тема: Рабочая тетрадь для выполнения практических заданий по МДК 04.02 Основы анализа бухгалтерской отчетности
Раздел: среднее профессиональное

ОБЛАСТНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ АВТОНОМНОЕ

ПРОФЕССИОНАЛЬНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

«НОВООСКОЛЬСКИЙ КОЛЛЕДЖ»

Рабочая тетрадь

ПО

МДК 04.02: «Основы анализа бухгалтерской отчетности»

Специальность 38.02.01 Экономика и бухгалтерский учет (по отраслям)

2022 г.

ПЗ № 1 Решение ситуационных задач с применением различных приемов анализа.

Цель занятия: овладеть методами решения производственных задач с использованием

различных приемов анализа

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

Задача 1.Произведите факторный анализ объема валовой продукции с использованием

способов цепной подстановки и абсолютных разниц. Сделайте вывод по результатам

анализа.

Таблица 1

Данные для факторного анализа объема валовой продукции

Показатель

Уровень показателя

Изменение

Базисный

год

Отчетный

год

абсолютное

относительное, %

(гр.3 - гр.2)

1.Валовая продукция, тыс. руб.,

(ВП)

50_22_

6_30_9

2.Среднесписочная численность

работников, чел., (ЧР)

11_

12_

3. Среднегодовая выработка

продукции 1 работником (стр.1/

стр.2), (ГВ)

4.Количество отработанных

дней 1 работником за год, (Д)

20_

209,_

5. Среднедневная выработка

работника, тыс.

руб.(стр.3/стр.4), (ДВ)

6. Средняя продолжительность

смены, ч, (П)

7,_

7. Среднечасовая выработка

продукции 1 работником, тыс.

руб.(стр.5/стр.6), (ЧВ)

Методика выполнения:

1. Определите влияние факторов способом цепной подстановки, используя следующую

модель:

ВП=ЧР



ЧВ

Расчет производить по формулам:

ВП

=ЧР



ЧВ

_________________________________________________

ВП

усл1

=ЧР



ЧВ

_________________________________________________

ВП

усл2

=ЧР



ЧВ

_________________________________________________

ВП

усл3

=ЧР



ЧВ

_________________________________________________

ВП

=ЧР



ЧВ

_________________________________________________

Затем определите влияние каждого фактора:

а) изменения количества работников:



ВП

чр

=ВП

усл1

-Вп

_________________________________________________

б) изменения количества отработанных дней 1 работником за год:



ВП

=ВП

усл2

-Вп

усл1

_________________________________________________

в) изменения средней продолжительности рабочего дня



ВП

=ВП

усл3

-Вп

усл2

_________________________________________________

г) изменения среднечасовой выработки:



ВП

чв

=ВП

-Вп

усл3

_________________________________________________

Осуществите проверку правильности расчетов сложением влияющих факторов.

_____________________________________________________________________________

2. Определите влияние факторов способом абсолютных разниц по формулам:



ВП

чр



ЧР



ЧВ

_________________________________________________



ВП

=ЧР





ЧВ

_________________________________________________



ВП

=ЧР







ЧВ

_________________________________________________



ВП

чв

=ЧР





ЧВ

_________________________________________________

Осуществите проверку правильности расчетов сложением влияющих факторов.

_________________________________________________

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________

Контрольные вопросы

1. В чем сущность факторного анализа? 2. Какие способы проведения факторного анализа

вы использовали при выполнении задания ? 3. Какие еще способы анализа вы знаете, в

чем их сущность?

_____________________________________________________________________________

ПЗ № 2 Решение ситуационных задач по анализу динамики и структуры имущества

и источников экономического субъекта.

Цель занятия: овладеть методами анализа динамики и структуры имущества и

источников экономического субъекта

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Структура финансовых ресурсов предприятия представлена собственными и

заемными средствами предприятия. Произведите анализ структуры актива и пассива

баланса по данным БФО и сделайте выводы.* (БФО необходимо получить у

преподавателя)

Таблица 1

Динамика, состав и структура активов __________________ за 20_ год

Источники средств

На 31.12.

20_ г.

На 31.12.

20_ г.

Отклонение

(+,-)

Темп роста,

I.Внеоборотные активы

- сумма, тыс. руб.

В том числе:

Основные средства

- сумма, тыс. руб.

Прочие внеоборотные активы

- сумма, тыс. руб.

II. Оборотные активы

- сумма, тыс. руб.

В том числе:

Запасы

- сумма, тыс. руб.

Дебиторская задолженность, тыс. руб.

Финансовые вложения

- сумма, тыс. руб.

Денежные средства и денежные эквиваленты

- сумма, тыс. руб.

Прочие оборотные активы

Баланс

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________

Таблица 2

Динамика, состав и структура пассивов _____________________________ за 20_

год (тыс. руб.)

Источники средств

На 31.12. 20_

г.

На 31.12.

20_ г.

Отклонение

(+,-)

Темп

роста, %

I. Капитал и резервы

в том числе:

Уставной капитал

Нераспределенная прибыль (непокрытый

убыток)

II.Долгосрочные обязательства

в том числе:

Заёмные средства

III.Краткосрочные обязательства

в том числе:

Заемные средства

Кредиторская задолженность

Баланс

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________

ПЗ № 3 Решение ситуационных задач по анализу ликвидности.

Цель занятия: овладеть методами анализа ликвидности предприятия

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

Задание 1: Проанализируйте ликвидность бухгалтерского баланса. .* (БАЛАНС

ПРЕДПРИЯТИЯ НЕОБХОДИМО ПОЛУЧИТЬ У ПРЕПОДАВАТЕЛЯ)

Анализ ликвидности баланса ____________________

Группировка активов (А)

На

начало

года,т.р

На конец

года,т.р

Группировка пассива

(П)

На

начало

года,т.р

На конец

года,т.р

А1

Наиболее ликвидные активы

П1

Наиболее срочные

обязательства

Денежные средства

Кредиторская

задолженность

Краткосрочные финансовые

вложения

П2

Краткосрочные

пассивы

А2

Быстрореализуемые активы

Займы и кредиты

Дебиторская задолженность

(до 1 года)

П3

Долгосрочные пассивы

А3

Медленно реализуемые

активы

Долгосрочные

обязательства

Запасы

П4

Постоянные пассивы

Расходы будущих периодов

Капитал и резервы

Дебиторская задолженность

(после года)

Доходы будущих

периодов

Налог на добавленную

стоимость

Резервы предстоящих

расходов

А4

Трудно реализуемые активы

Внеоборотные активы

Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняется следующее неравенство:

А1



П1, т.е. наиболее ликвидные активы равны или перекрывают наиболее срочные обяза-

тельства;

А2



П2, т.е. быстрореализуемые активы равны или перекрывают краткосрочные обяза-

тельства;

А3



П3, т.е медленно реализуемые активы равны или перекрывают долгосрочные активы;

А4 ≤ П4, т.е. постоянные пассивы равны или перекрывают труднореализуемые активы.

Контрольные вопросы:

1. Дайте определение ликвидности

2. Что собой представляет анализ ликвидности бухгалтерского баланса

3. Назовите виды ликвидности и дайте их краткую характеристику

4.Дайте характеристику активам и пассивам

ПЗ № 4 Решение ситуационных задач по анализу платежеспособности

экономического субъекта.

Цель занятия: овладеть методами оценки платежеспособности на основе показателей

ликвидности предприятия

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

Задание 1. Произведите оценку платежеспособности на основе показателей ликвидности

предприятия. Сделайте вывод.* (БАЛАНС ПРЕДПРИЯТИЯ НЕОБХОДИМО ПОЛУЧИТЬ

У ПРЕПОДАВАТЕЛЯ)

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их

ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами пo пaccивy, сгруппиро-

ванными по срокам их погашения.

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприя-

тия разделяются на следующие группы.

А1. Наиболее ликвидные активы — к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и кратко-

срочные финансовые вложения (ценные бумаги). Данная группа рассчитывается следующим образом:

А1 = Финансовые вложения +Денежные средства

или стр. 1240 + стр. 1250.

А2. Быстро реализуемые активы — дебиторская задолженность.

А2 = Дебиторская задолженность или стр. 1230.

АЗ. Медленно реализуемые активы — статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, налог на до-

бавленную стоимость, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 ме-

сяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы.

АЗ = Запасы + Долгосрочная дебиторская задолженность + НДС +Прочие оборотные активы.

или стр. 1210 + 1стр. 220 + стр. 1260

A4. Трудно реализуемые активы — статьи раздела 1 актива баланса — внеоборотные активы.

А4 = Внеоборотные активы или стр. 1110.

Пассивы баланса группируются по степени срочности оплаты.

П1. Наиболее срочные обязательства — к ним относится кредиторская задолженность.

П1 = Кредиторская задолженность или стр. 1520.

П2. Краткосрочные пассивы — это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выпла-

те доходов, прочие краткосрочные пассивы.

П2 = Краткосрочные заемные средства + Прочие краткосрочные обязательства

или стр. 1510 + стр. 1550.

ПЗ. Долгосрочные пассивы — это статьи баланса, относящиеся к разделам IV и V, т.е. долгосрочные креди-

ты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.

ПЗ = Долгосрочные обязательства + Доходы будущих периодов + Оценочные обязательства

или стр. 1400 + стр. 1530 + стр. 1540.

П4. Постоянные пассивы или устойчивые — это статьи раздела Ш баланса «Капитал и резервы».

П4 = Капитал и резервы (собственный капитал организации)

или стр. 1300.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по

активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотноше-

ния: А



, А



, А



Таблица 1

Оценка ликвидности баланса предприятия

Наименов

ание

группы

активов

Значение, тыс.руб.

Наименов

ание

группы

пассивов

Значение, тыс.руб.

Величина

платежного избытка

(недостатка),

тыс.руб. (А-П)

н.г.

к.г.

н.г.

к.г.

н.г.

к.г.

Для оценки платежеспособности предприятия в краткосрочной перспективе

рассчитайте следующие показатели: коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент

промежуточной

ликвидности,

коэффициент

текущей

ликвидности.

Результаты

вычислений представьте в таблице 2. Сделайте вывод.

Таблица 2

Показатели платежеспособности предприятия

Наименование показателя

Порядок

расчета

Нормативное

значение

Фактические

значения

Измене-

ние

на н.г.

на к.г.

1.Коэффициент абсолютной лик-

видности

/(П

+П

0,2-0,5

2.Коэффициент промежуточной

ликвидности

(А

+А

)

(П

+П



1,0

3.Коэффициент текущей

ликвидности

(А

+А

)

(П

+П



2,0

Задание 2. Произведите оценку удовлетворительности структуры баланса и прогноз

утраты (восстановления) платежеспособности. Сделайте вывод.

Таблица 3

Оценка удовлетворительности структуры баланса и прогноз утраты (восстановления)

платежеспособности

Наименование показателя

Порядок расчета

Норматив

ное значение

Фактическое

значение

на н.г.

на к.г.

Коэффициент текущей ликвидно-

сти



2,0

Коэффициент утраты

платежеспособности за период,

равный 3 месяцам

утр

[К

тек

л.к.г

.+3/Т·

( К

тек

л.к.г

- К

тек

л.н.г

)] /2



1,0

Коэффициент восстановления

платежеспособности за период,

равный 6 месяцам

восст

[К

тек

л.к.г

.+6/Т·

( К

тек

л.к.г

- К

тек

л.н.г

)] /2



1,0

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________

Контрольные вопросы

1. Каковы задачи анализа финансового состояния предприятия и его финансовой

устойчивости? 2. Перечислите показатели эффективности и интенсивности использования

капитала. 3. Какие показатели характеризуют финансовую устойчивость предприятия?

ПЗ № 5 Решение ситуационных задач по определению типов финансовой

устойчивости экономического субъекта.

Цель занятия: овладеть методами определения типов финансовой устойчивости

экономического субъекта.

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

Выполнить финансовую диагностику предприятия по данным таблицы. Оценить финансо-

вую устойчивость предприятия.

Исходные данные:

Наименование показателя

на 01.01.20___

на 01.04.20__

на 01.07.20__

Собственный капитал, ден. ед.

41121245

38122732

38765576

Долгосрочные обязательства, ден. ед.

Текущие обязательства, ден. ед.

12977657

14746046

15141807

Необоротные активы, ден. ед.

47592033

47581413

41550334

Производственные запасы, ден. ед.

317871

319616

346366

Незавершенное производство, ден. ед.

219979

220958

306443

Авансы поставщикам, ден. ед.

316226

314456

359035

Финансовая устойчивость – это способность предприятия противостоять операционным

трудностям. Это такое состояние предприятия, когда полученная прибыль обеспечивает

самофинансирование и независимость предприятия от источников формирования ресур-

сов предприятия, привлекаемых извне. Под финансовой устойчивостью также понимают

характеристику соответствия структуры источников финансирования структуре активов

предприятия.

С целью анализа финансовой устойчивости используется модель, предполагающая выде-

ление пяти областей финансового состояния:

1) область абсолютной финансовой устойчивости, когда минимальная величина запасов и

затрат соответствует безрисковой области:

СОС>З,

где СОС – собственные оборотные средства (разница между собственным капиталом и

необоротными активами),

З – запас и затраты (сумма производственных запасов, незавершенного производства и

авансов поставщикам);

т.е. запасы и затраты могут быть покрыты собственными оборотными средствами, при

этом сумма собственных оборотных средств не исчерпывается;

2) область нормальной финансовой устойчивости соответствует области минимального

риска, которая есть нормальная величина запасов:

СОС=З;

т.е. запасы и затраты в точности покрываются собственными оборотными средствами, на

этом их величина исчерпавается;

3) область неустойчивого финансового состояния соответствует области повышенного

риска, когда у предприятия есть избыточная величина запасов:

СОС+ДП=З,

где ДП – долгосрочные пассивы,

т.е. для финансирования запасов и затрат предприятие вынуждено привлекать долгосроч-

ные кредиты банков;

4) область критического состояния соответствует области критического риска, если при-

сутствуют затоваренность готовой продукцией, низкий спрос на продукцию:

СОС+ДП+КК=З,

где КК – краткосрочные кредиты банков,

т.е. для финансирования запасов и затрат предприятие вынуждено привлекать не только

долгосрочные, но и краткосрочные кредиты банков;

5) область кризисного состояния – это область недопустимого риска, когда предприятие

стоит на грани банкротства. При этом суммы СОС+ДП+КК не достаточно для покрытия

величины З.

Расчеты произведите в таблице:

Наименование показателя

на

01.01.20_

на

01.04.20_

на

01.07.20_

1. Собственные оборотные средства, ден. ед.

(СОС==СК-НА)

2. Собственные и долгосрочные источники, ден.

ед. (СОС+ДП)

3. Основные источники финансирования запасов и

затрат, ден. ед. (СОС+ДП+КК)

4. Запасы и затраты, ден. ед. (З)

Сделайте вывод:

ПЗ № 6 Решение ситуационных задач по расчету коэффициентов финансовой

устойчивости.

Цель занятия: овладеть методами расчета коэффициентов финансовой устойчивости

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

На финансовую устойчивость хозяйствующего субъекта влияет множество факторов.

Одна из основных задач анализа финансового состояния — изучение показателей,

характеризующих его финансовую устойчивость. Для нее свойственны превышение

доходов

над

расходами,

маневрирование

свободными

денежными

средствами

эффективное их использование в процессе текущей (операционной) деятельности.

Анализ финансовой устойчивости на определенную дату (конец квартала, года)

позволяет установить, насколько рационально предприятие управляет собственным и

заемным

капиталом

течение

периода,

предшествующего

этой

дате.

Следовательно, финансовая устойчивость хозяйствующего субъекта — такое состояние

его денежных ресурсов, которое обеспечивает развитие предприятия преимущественно за

счет

собственных

средств

при

сохранении

достаточной

платежеспособности

кредитоспособности при минимальном уровне предпринимательского риска.

Анализ показателей абсолютной финансовой устойчивости осуществляют на

основании данных бухгалтерской отчетности (форм № 1 и 5). Для детального отражения

разных видов источников (внутренних и внешних) в формировании запасов используют

следующую систему показателей.

Наличие

собственных

оборотных

средств

на

конец

расчетного

периода устанавливают по формуле:

СОС = СК — ВОА,

где СОС — собственные оборотные средства на конец расчетного периода;

СК

—

собственный

капитал

(итог

раздела

III

баланса);

ВОА — внеоборотные активы (итог раздела I баланса).

2. Наличие собственных и долгосрочных источников финансирования запасов

(СДИ) определяют по формуле:

СДИ = СК — ВОА + ДКЗ или СДИ = СОС + ДКЗ, где ДКЗ — долгосрочные

кредиты и займы (итог раздела IV баланса «Долгосрочные обязательства»).

Общая

величина

основных

источников

формирования

запасов

(ОИЗ) определяется как: ОИЗ = СДИ + ККЗ,где ККЗ — краткосрочные кредиты и займы

(итог раздела V «Краткосрочные обязательства»

Задание 1. Рассчитать абсолютные показатели финансовой устойчивости предприятия,

сделать вывод

Таблица 1.

Показатели финансовой устойчивости предприятия

Показатели

На начало

периода,

тыс.руб

На

конец

периода,

тыс.руб

Абс.

откл,

тыс.руб

Темп

роста,

1. Источники собственных средств

2. Внеоборотные активы

3. Собственные оборотные средства

4. Долгосрочные кредиты и займы

5. Наличие собственных оборотных средств и

долгосрочных

заёмных

источников

для

формирования запасов и затрат

6. Краткосрочные кредиты и займы

7.Общая

величина

основных

источников

формирования запасов и затрат

8. Величина запасов и затрат

9.Излишек

(недостаток)

собственных

оборотных средств для формирования запасов

и затрат

10.Излишек

(недостаток)

собственных

оборотных средств и долгосрочных заёмных

средств для формирования запасов и затрат

11. Излишек (недостаток) общей величины

основных источников формирования запасов и

затрат

Таблица 2 Расчет показателей финансовой устойчивости

Показатели

Годы

Отклонение

20_

Абсолютное ( -,+)

Относительное(%)

Внеоборотные активы,

тыс. руб.

Оборотные активы, тыс.

руб.

Денежные средства,

тыс. руб.

Финансовые вложения,

тыс. руб.

Собственный капитал,

тыс. руб.

Долгосрочные

обязательства, тыс. руб.

Краткосрочные

обязательства, тыс. руб.

Итог баланса, тыс. руб.

Коэффициент

финансовой

независимости

(автономии)

Коэффициент

обеспеченности

оборотного капитала

собственными

источниками

финансирования

Задание 2. Рассчитать абсолютные показатели рыночной устойчивости. Сделайте вывод

Таблица 2

. Анализ показателей рыночной устойчивости

Наименование показателя

Значение показателя на конец года

Изменения за период

20__г.

Коэффициент автономии

(≥0,5)

Коэффициент финансовой

зависимости (≤0,5)

Коэффициент финансового

риска (≤0,7)

Коэффициент текущей

задолженности

Коэффициент финансовой

устойчивости

Коэффициент покрытия

долгов собственным

капиталом

Сделайте вывод:

ПЗ № 7 Решение ситуационных задач по определению несостоятельности

(банкротства) экономических субъектов.

Цели занятия: овладеть методами анализа показателей несостоятельности (банкротства)

предприятия по данным бухгалтерского баланса

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

Задание 1. Определите вероятность банкротства предприятия. Для проведения анализа

воспользуйтесь моделью Альтмана.

Z=3

3·X

+1·X

6·X

4·X

2·X

прибыль до выплаты % по займам и налогам

= ------------------------------------------------------------------------ ;

Всего активов

выручка от реализации

= ----------------------------------------- ;

Всего активов

собственный капитал

= -----------------------------------------;

привлеченный капитал

чистая прибыль

= ---------------------------------- ;

Всего активов

чистые оборотные средства

= ---------------------------------------------- ;

Всего активов

Постройте таблицу, в которую занесите исходные данные для расчётов и результаты

вычислений.

Таблица 1

Показатели для определения вероятности банкротства предприятия

Наименование показателя

20_ год

1. Выручка от реализации, тыс. руб.

2. Чистая прибыль, тыс. руб.

3. Собственный капитал, тыс. руб.

4. Привлечённый капитал, тыс. руб.

5. Прибыль до выплаты % по займам и налогам, тыс. руб.

6. Чистые оборотные средства, тыс. руб.

7. Всего активов, тыс. руб.(стр.3+стр.4)

Расчётные величины:

1 (стр. 5/ стр.7)

2 (стр. 1/ стр.7)

3 (стр. 3/ стр.4)

4 (стр. 2/ стр.7)

5 (стр. 6/ стр.7)

Используя данные таблицы 1 заполните таблицу 2.

Таблица 2

Оценка степени близости предприятия к банкротству по показателю Z-счет Альтмана в динамике

Показатели

Множитель

20_

Значение

Произведени

(2 х 3)

Значение

Произведе

ние

(2 х 5)

Значение

Произведе

ние

(2 х 7)

3,3

1,0

0,6

1,4

1,2

Z-счет

Альтмана:

Степень

вероятности

банкротства

по

критерию

Z-счета

определяется

по

следующей шкале:

Таблица 3

Шкала степени вероятности банкротства по критерию Z-счета Альтмана

Значение Z-счета

Вероятность банкротства

1,8 и менее

очень высокая

1,81 — 2,7

высокая

2,71 — 2,9

существует возможность

3,0 и выше

очень низкая

По результатам расчетов сделайте вывод.

_____________________________________________________________________________

_______________________________________________________________________

Контрольные вопросы

1. Что такое платежеспособность?

2. Какие показатели характеризуют степень финансовой устойчивости предприятия?

3. Как определить вероятность банкротства предприятия?

_____________________________________________________________________________

ПЗ № 8 Решение ситуационных задач по анализу деловой активности

экономического субъекта.

Цели занятия: овладеть методами анализа деловой активности экономического субъекта.

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

Задание. Проанализируйте показатели деловой активности.

Таблица 1. Анализ деловой активности

Показатели

20__

год

20__ год

20__

год

Изменения 20__ год по

сравнению с

20__г.

20__ г.

1.Прибыль, тыс. руб.

2.Выручка, тыс. руб.

3.Средняя сумма капитала,

тыс. руб.

4.Рентабельность продаж,

5.Рентабельность

капитала, %

Таблица 2. Показатели деловой активности предприятия

Показатели

20__

год

20__ год

20__

год

Отношение , %

20__г. к

20__ г.

20__г. к

220__ г.

Среднегодовая величина

активов, тыс. руб.

Объем продаж, тыс. руб.

Прибыль, тыс. руб.

По результатам расчетов сделайте вывод.

_____________________________________________________________________________

_______________________________________________________________________

ПЗ № 9 Решение ситуационных задач по анализу финансового цикла

экономического субъекта

Цели занятия: овладеть методами анализа финансового цикла экономического субъекта.

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

ЗАДАНИЕ. Определите операционный и финансовый циклы предприятия, если за про-

шедший год (360 дней):

Выручка от реализации составила 52 млн. руб.

Себестоимость продукции 46 млн. руб.

Средняя величина производственных запасов за анализируемый период составляет

20 млн. руб.

Средняя величина дебиторской задолженности за анализируемый период состав-

ляет 15 млн. руб.

Средняя величина кредиторской задолженности за анализируемый период состав-

ляет 25 млн. руб.

Методические указания по решению задачи

Любое предприятие проходит через цикл операционной деятельности, в течение кото-

рого закупаются материально-производственные запасы, производится готовая продукция

и реализуется за наличные денежные средства или в кредит и, наконец, дебиторская за-

долженность погашается за счет поступлении денежных средств от клиентов. В связи с

этим различают производственный, операционный и финансовый цикл.

Производственный цикл – это период времени, который начинается с момента поступ-

ления материалов на склад и заканчивается в момент отгрузки покупателю готовой про-

дукции, которая была изготовлена из данных материалов. Производственный цикл орга-

низации характеризует период полного оборота оборотных средств, используемых для об-

служивания производственного процесса, начиная с момента поступления сырья, материа-

лов и полуфабрикатов на предприятие и заканчивая выпуском готовой продукции. Про-

должительность производственного цикла предприятия определяется по следующей фор-

муле:

ПЦ=ПОпз+ПОнзп+ПОгп,

где ПЦ – продолжительность производственного цикла предприятия, дней;

ПОпз – период оборота запасов сырья, материалов и полуфабрикатов, дней;

ПОнзп – период оборота незавершенного производства, дней;

ПОгп – период оборота запасов готовой продукции, дней.

В данном случае производственный цикл совпадает с периодом оборачиваемости

производственных запасов.

Коэффициент оборачиваемости производственных запасов рассчитывается как отно-

шение себестоимости продукции (С) к средней величине производственных запасов за

анализируемый период (ПЗ):

КОпз=С/ПЗ.

Продолжительность оборота производственных запасов равна:

ПОпз=360/КОпз.

Таким образом, производственный цикл составляет:

ПЦ=ПОпз.

Финансовый цикл – это промежуток времени между сроком платежа по своим обяза-

тельствам перед поставщиками и получением денег от покупателей. Другими словами, это

период, в течение которого денежные средства, вложенные в оборотные активы, соверша-

ют один полный оборот. Продолжительность финансового цикла (или цикла денежного

оборота) в организации определяется по следующей формуле:

ФЦ=ПЦ+ПОдз-ПОкз,

где ФЦ – продолжительность финансового цикла (цикла денежного оборота) в органи-

зации, дней;

ПЦ – продолжительность производственного цикла организации, дней;

ПОдз – средний период оборота дебиторской задолженности, дней;

ПОкз – средний период оборота кредиторской задолженности, дней.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности рассчитывается как отно-

шение выручки от реализации (В) к средней за период стоимости дебиторской задолжен-

ности (ДЗ):

КОдз=В/ДЗ;

аналогично рассчитываем коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженно-

сти:

КОкз=В/КЗ.

Продолжительность оборота дебиторской задолженности составляет:

ПОдз=360/КОдз,

продолжительность оборота кредиторской задолженности:

ПОкз=360/КОкз.

Финансовый цикл равен:

ФЦ=.

Между продолжительностью производственного и финансового циклов организации

существует тесная взаимосвязь, отраженная в понятии «операционный цикл». Операцион-

ный цикл характеризует общее время, в течение которого денежные средства омертвлены

в запасах и дебиторской задолженности. Поскольку организация оплачивает счета постав-

щиков с временным лагом, то финансовый цикл меньше операционного на период време-

ни обращения кредиторской задолженности. Операционный цикл характеризует период

оборота общей суммы оборотных средств организации и рассчитывается по следующей

формуле:

ОЦ=ПЦ+ПОдз.

Продолжительность финансового цикла анализируется в динамике. Чем больше финансовый

цикл, тем больше временной период «изъятия» денежных средств. Тенденция изменения финан-

сового цикла напрямую влияет на финансовую устойчивость организации.

Динамика

изменения

Оценка финансового состояния предприятия

↘

Уменьшение продолжительности финансового цикла показывает улучше-

ние финансового состояния предприятия, повышение эффективности

управления кредиторской, дебиторской задолженностью и оборотными ак-

тивами. Увеличение платежеспособности и ликвидности.

↗

Увеличение продолжительности финансового цикла негативно отражается

на финансовой надежности предприятия. Снижение платежеспособности и

ликвидности.

Если продолжительность финансового цикла имеет отрицательное значение, то значит

продолжительность обращения кредиторской задолженности больше, чем продолжитель-

ность операционного цикла. Анализ финансового цикла проводится через факторный ана-

лиз периода оборота запасов, кредиторской и дебиторской задолженности.

ПЗ № 10 Решение ситуационных задач по анализу уровня и динамики финансовых

результатов.

Цели занятия: овладеть методами анализа финансовых результатов

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

ЗАДАНИЕ. Проанализируйте финансовые результаты деятельности предприятия

Таблица 1. Анализ прибыли предприятия __________________________за _________ гг.

№

п/п

Показатель

Код

строки

20__

Абсолют

ное

отклонен

ие (+/–)

Темп

роста

(снижения

) , %

Уровень к

выручке в

базисном

периоде, %

Уровень к

выручке в

отчетном

периоде, %

Отклонение

уровня

(+/–)

6 = 5 – 4

7 = 5 / 4 x

100

10 = 9 – 8

Выручка

2110

Себестоимость

2120

Валовая

прибыль

2100

Коммерческие

расходы

2210

Управленчески

е расходы

2220

Прибыль

(убыток) от

продаж

2200

Доходы от

участия в

других

организациях

2310

Проценты к

получению

2320

Проценты к

уплате

2330

Прочие доходы

2340

Прочие

расходы

2350

Прибыль

(убыток) до

налогообложен

ия

2300

Текущий налог

на прибыль

2410

В том числе

постоянные

налоговые

обязательства

2421

Изменение

отложенных

налоговых

обязательств

2430

Изменение

налоговых

активов

2450

Прочее

2460

Чистая прибыль

2400

Сделайте вывод:

ПЗ № 11.

Решение ситуационных задач по анализу влияния факторов на прибыль.

Цель занятия: изучить методику влияния факторов на прибыль

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

ЗАДАНИЕ: Проведите анализ прибыли по данным БФО. Для анализа воспользуйтесь

Бухгалтерским балансом (Ф

) и Отчетом о финансовых результатах (Ф

) за 20__г. (данные

формы взять у преподавателя).

МЕТОДИКА ВЫПОЛНЕНИЯ:

Определите показатели:



абсолютное отклонение прибыли (∆П):

∆П = П

– П

где П

, П

— значение прибыли соответственно в отчетном и базисном году, тыс. руб.;



темп роста (снижения) (Т):

Т = П

/ П

x 100 %;



уровень каждого показателя (У

) к выручке (В) от продажи товаров, продукции, работ,

услуг:

= П

/ В

x 100 %,

где i = 0 — базисный период;

i = 1 — отчетный период;

изменение структуры (∆Y):

∆Y = Y

– Y

где Y

, Y

— уровень соответственно отчетного и базисного периодов.

Все расчеты представьте в табл. 1.

Таблица 1. Анализ прибыли предприятия __________________________за _________ гг.

№

п/п

Показатель

Код

строки

20__

г.

20__

г.

Абсолют

ное

отклонен

ие (+/–)

Темп

роста

(снижения

) , %

Уровень к

выручке в

базисном

периоде, %

Уровень к

выручке в

отчетном

периоде, %

Отклонение

уровня

(+/–)

6 = 5 – 4

7 = 5 / 4 x

100

10 = 9 – 8

Выручка

2110

Себестоимость

2120

Валовая

прибыль

2100

Коммерческие

расходы

2210

Управленчески

е расходы

2220

Прибыль

(убыток) от

продаж

2200

Доходы от

участия в

других

организациях

2310

Проценты к

получению

2320

Проценты к

уплате

2330

Прочие доходы

2340

Прочие

расходы

2350

Прибыль

(убыток) до

налогообложен

ия

2300

Текущий налог

на прибыль

2410

В том числе

постоянные

налоговые

2421

обязательства

Изменение

отложенных

налоговых

обязательств

2430

Изменение

налоговых

активов

2450

Прочее

2460

Чистая прибыль

2400

Изменение прибыли от реализации продукции обусловлено изменением следующих факторов:



объема реализации;



структуры реализации;



отпускных цен на реализованную продукцию;



цен на сырье, материалы, топливо, тарифов на энергию и перевозки;



уровня затрат материальных и трудовых ресурсов.

Расчет влияния перечисленных факторов на прибыль представьте в табл. 2–4.

Таблица 2.

Исходные данные для факторного анализа прибыли от реализации продукции

предприятия

Показатель

2016 г.

2015 г.

условное

обозначение

тыс. руб.

условное

обозначение

тыс. руб.

Количество проданной продукции (товаров),

шт.

Цена продукции, тыс. руб.

5013

4098,3

Выручка от реализации продукции (товаров),

тыс. руб.

Полная себестоимость от реализации

продукции (стр. 2120 + стр. 2210 + стр. 2220

Ф2), тыс. руб.

Себестоимость 1 ед. продукции, тыс. руб./шт.

ед. 1

ед. 0

Прибыль от реализации продукции (стр. 2200

Ф2), тыс. руб.

Таблица 3. Показатели деятельности предприятия за 20__ г. в сопоставимых ценах

№

п/п

Показатель

20__ г.

20__ г. в сопоставимых ценах

20__ г.

условное

обозначение

тыс.

руб.

условное

обозначение

формула

расчета

тыс.

руб.

условное

обозначение

тыс.

руб.

Выручка, тыс.

руб.

В'

x p

Полная

себестоимость,

тыс. руб.

Прибыль от

реализации

товарной

продукции,

тыс. руб.

П'

Таблица 4. Расчет факторных влияний на прибыль от реализации продукции

Фактор

Формула расчета

Величина

показателя,

тыс. руб.

Удельный

вес, %

Изменение отпускных цен на продукцию

∆pР

= В

– В'

Изменение в объеме продукции

∆p

= p

x (S' / S

) – p

Изменение в структуре продукции

∆p

= p

x((В' / В

) – (S? / S

))

Влияние на прибыль экономии от снижения по

себестоимости продукции

∆p

= S' – S

Изменение себестоимости за счет структурных

сдвигов в составе продукции

∆pP

= S

x (В' / В

) – S?

Совокупное влияние факторов

100

Согласно табл. 4 методика расчета влияния факторов на прибыль от реализации

продукции заключается в последовательном расчете влияния каждого фактора:

1. Расчет общего изменения прибыли (ΔП) от реализации продукции:

ΔП = П

– П

2. Расчет влияния на прибыль изменений отпускных цен на реализованную продукцию

(Δp

Δp

= В

– В' = q

x p

– q

x p

где В

= q

x p

— выручка от реализации продукции в отчетном периоде;

В' = q

x p

— выручка от реализации продукции в сопоставимых ценах.

3. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции (Δp

Δp

= П

x (S'/ S

) – p

где S' — полная себестоимость в отчетном периоде в сопоставимых ценах;

— полная себестоимость базисного года.

4. Расчет влияния на прибыль изменений в структуре реализации продукции (Δp

Δp

= П

x ((В' / В

) – (S' / S

)).

5. Расчет влияния на прибыль изменений полной себестоимости (Δp

Δp

= S'– S

где S

— полная себестоимость реализованной продукции в отчетном периоде.

6. Расчет влияния на прибыль изменений себестоимости за счет структурных сдвигов в

составе продукции (Δp

Δp

= S

x (В' / В

) – S'.

После этого можно рассчитать совокупное влияние факторов, воздействующих на прибыль от

реализации продукции и, следовательно, на прибыль отчетного периода по следующей формуле:

Δp = П

– П

= Δp

+ Δp

_____________________________________________________________________________

Практическое занятие № 12

ТЕМА: Решение ситуационных задач по анализу рентабельности.

Цель: освоить методику анализа уровня рентабельности предприятия

Норма времени: 2 часа

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание и порядок выполнения работы

Задание

Определите

коэффициент

рентабельности

(основной)

деятельности,

рассчитываемый как отношение прибыли от реализации (П) к затратам на производство

реализованной продукции, которые складываются из себестоимости реализации товаров,

продукции, работ и услуг (С), коммерческих (КР) и управленческих расходов (УР), то есть

по формуле:

_____________________________________________________________________________

Задание 2. Рассчитайте показатели рентабельности по данным БФО (Отчетность взять у

преподавателя). Сделайте вывод

Показатели, характеризующие рентабельность

Показатель

Способ расчета

Данные

Пояснения

20__ г.

Рентабельность продаж

(маржа прибыли)

(стр. 2200 Ф2 x 100 %) /

(стр. 2110 Ф2)

Показывает, сколько

прибыли приходится на

единицу реализованной

продукции

Общая рентабельность

отчетного периода

(стр. 2300 Ф2 x 100 %) /

(стр. 2110 Ф2)

Рентабельность

собственного капитала

(стр. 2300 Ф2 x 100 %) /

(стр. 1300 Ф1)

Показывает эффективность

использования собственного

капитала

Рентабельность активов

(экономическая

рентабельность)

(стр. 2300 Ф2 x 100 %) /

(стр. 1600 Ф1)

Показывает эффективность

использования всего

имущества организации

Фондорентабельность

(стр. 2300 Ф2 x 100 %) /

(стр. 1100 Ф1)

Показывает эффективность

использования основных

средств и прочих

внеоборотных активов

Рентабельность

основной деятельности

(стр. 2200 Ф2 x 100 %) /

(стр. 2120 + 2210 + 2220

Ф2)

Показывает, сколько

прибыли от реализации

приходится на 1 руб. затрат

Рентабельность

перманентного капитала

(стр. 2300 Ф2 x 100 %) /

стр. (1300 + 1400) Ф1

Показывает эффективность

использования капитала,

вложенного в деятельность

организации на длительный

срок

Период окупаемости

собственного капитала

(стр. 1300 Ф1) / (стр. 2300

Ф2)

Показывает число лет, в

течение которых полностью

окупятся вложения в данную

организацию

_____________________________________________________________________________

Практическое занятие № 13

ТЕМА: Решение ситуационных задач по факторному анализу рентабельности про-

даж.

Цель: освоить методику факторного анализа рентабельности продаж.

Норма времени: 2 часа

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание и порядок выполнения работы

Задание . Основными источниками резервов повышения уровня рентабельности продаж

являются увеличение суммы прибыли от реализации продукции и снижение себестоимо-

сти товарной продукции. Произведите расчет резервов повышения рентабельности.

Исходные данные: данные о реализации, прибыли, затратах возьмите из БФО Форма №

2. Отчет о финансовых результатах. Резерв роста прибыли составит 100- , - руб., объем ре-

ализации возрастет на 3,- %, себестоимость снизится на 2,- %

Для подсчета резервов используйте формулу:

где РR – резерв роста рентабельности;

Rв – рентабельность возможная;

Rф – рентабельность фактическая;

РП – резерв роста прибыли от реализации продукции;

VРПвi - возможный объем реализации продукции с учетом выявленных резервов его ро-

ста;

Свi - возможный уровень себестоимости i-х видов продукции с учетом выявленных резер-

вов снижения;

Пф – фактическая прибыль от реализации продукции;

Иф - фактическая сумма затрат по реализованной продукции.

Резерв повышения уровня рентабельности составит:

_____________________________________________________________________________

Практическое занятие № 14

ТЕМА: Решение ситуационных задач по анализу нематериальных активов и основных

средств.

Цель: освоить методику анализа нематериальных активов и основных средств.

Норма времени: 2 часа

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание и порядок выполнения работы

Задание 1. Анализ структуры и динамики внеоборотных активов

Таблица 1. Анализ структуры и динамики внеоборотных активов

Показатели

Абсолютные

величины

Удельные веса, % Изменения

20__

абс

в уд. весах

отн

Нематериальные активы

Основные средства

Финансовые вложения

Отложенные налоговые активы

Прочие внеоборотные активы

Итого внеоборотных активов

Задание 2. Используя данные таблицы, произведите анализ эффективности использования

основных средств предприятия. Сделайте вывод.

Таблица 2

Эффективность использования активной части основных средств предприятия

№

п/п

Показатели

базисный год

отчетный

год

Отклонение

(+,-)

Объём производства продукции, тыс. руб.

524_ _

547_3

Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.

332_0

35_28

Среднегодовая стоимость активной части основных

средств, тыс. руб.

21_33

269_4

Среднегодовая стоимость действующего оборудования,

тыс. руб. (Д)

172_0

183_8

Удельный вес активной части основных средств, % (Д

)

Удельный вес действующего оборудования в стоимости

активной части основных средств, % (Д

)

Фондоотдача активной части основных средств, руб.

(Ф

ОА

)

Фондоотдача действующего оборудования, руб. (Ф

ОД

)

Фондоотдача, руб. (Ф

)

МЕТОДИКА ВЫПОЛНЕНИЯ

1. Определите удельный вес активной части в общем объёме основных средств

предприятия

Да

= Среднегодовая стоимость активной части основных средств

(1)

Среднегодовая стоимость основных средств

2. Исчислите фондоотдачу активной части основных средств:

Фоа

= Объём производства продукции

(2)

Среднегодовая стоимость активной части основных средств

3. Определите удельный вес действующего оборудования в стоимости активной

части основных средств:

Дд

= Среднегодовая стоимость действующего оборудования

(3)

Среднегодовая стоимость активной части основных средств

4. Исчислите фондоотдачу действующего оборудования :

Фод

= Объём производства продукции

(4)

Среднегодовая стоимость действующего оборудования

Факторный анализ произведите по формуле:

Δ Ф

= · Д

·Ф

ОА

, (5)

где Δ Ф

– изменение фондоотдачи;

- Удельный вес активной части основных средств;

ОА

– фондоотдача активной части основных средств

Δ Ф

(Д

) = Δ Д

· Ф

ОА___________________________________________________________

Δ Ф

(Ф

ОА

) = Д

А1

· Δ Ф

ОА___________________________________________________________

Совместное влияние этих факторов:

Δ Ф

= Δ Ф

(Д

) + Δ Ф

(Ф

ОА

)

___________________________________________________________

Определите влияние изменения доли активной части основных средств, изменения

удельного веса действующего оборудования в активной части основных средств и

изменения фондоотдачи действующего оборудования на фондоотдачу. Для проведения

факторного анализа используйте следующую модель:

= Д

·Ф

ОД

· , (6)

где Ф

– фондоотдача;

- Удельный вес активной части основных средств;

- Удельный вес действующего оборудования в стоимости активной

части основных средств

ОД

- Фондоотдача действующего оборудования

1. Изменение фондоотдачи за счёт изменения доли активной части основных средств:

Δ Ф

(Д

) = Δ Д

· Д

Д0

· Ф

ОД0___________________________________________________________

Изменение

фондоотдачи

за

счёт

изменения

удельного

веса

действующего

оборудования:

Δ Ф

(Д

) = · Д

А1

· Δ Д

· Ф

ОД0___________________________________________________________

3. Изменение фондоотдачи за счёт изменения фондоотдачи действующего оборудования:

Δ Ф

(Ф

ОД

) = Д

А1

· Д

Д1

· Δ Ф

ОД___________________________________________________________

Совместное влияние факторов:

Δ Ф

= Δ Ф

(Д

) + Δ Ф

(Д

) + Δ Ф

(Ф

ОД

)

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________

КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ:

1. Какие показатели характеризуют эффективность использования ОПФ?

2. Как рассчитывают :- фондоотдачу? - фондоемкость?

3. Какие факторы оказывают влияние на фондоотдачу ОПФ?

Практическое занятие № 15

ТЕМА: Решение ситуационных задач по анализу финансовых вложений и запасов

Цель: освоить методику анализа финансовых вложений и запасов

Норма времени: 2 часа

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Произведите анализ эффективности использования запасов предприятия. Сделайте вывод.

Таблица 1. Оценка состояния оборачиваемости отдельных видов запасов по предприятию

№ п/

Показатели

Базовый

год

Отчетный

год

Изменения (+

или -)

Себестоимость проданных товаров, млн. руб.

1659,_

176_,6

Среднедневной объем продаж по себестоимости

(стр. 1/365 дней)

Средний остаток запасов, млн. руб.

3.1

В том числе: материальных запасов

361,_

41_,0

3.2

незавершенного производства

578,3

665,_

3.3

готовой продукции на складе

87,_

4_,4

3.4

прочих элементов запасов

17_,5

167,_

Коэффициент оборачиваемости запасов (стр. 1/

стр. 3), число оборотов

4.1

Материальных запасов (стр. 1/стр. 3.1)

4.2

Незавершенного производства (стр. 1/стр. 3.2)

4.3

Готовой продукции на складе (стр. 1/стр. 3.3)

4.4

Прочих элементов (стр. 1/стр. 3.4)

Продолжительность одного оборота запасов в

днях (365 дн./стр. 4)

5.1

В том числе: материальных запасов (365 дн./ стр.

4.1)

5.2

незавершенного производства (365 дн./стр. 4.2)

5.3

готовой продукции на складе (365 дн./стр. 4.3)

5.4

прочих элементов (365 дн./стр. 4.4)

Коэффициент закрепления запасов (стр. 3/стр. 1)

Абсолютное высвобождение запасов, млн. руб.

Относительное высвобождение запасов (__ дня х

____ млн. руб.)

–

8,14

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________________

_____________________________________________________

ПЗ № 16 Решение ситуационных задач по анализу дебиторской и кредиторской

задолженности.

Цель занятия:овладеть методами анализа дебиторской и кредиторской задолженности

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

Задание 1. Произведите анализ динамики дебиторской задолженности предприятия. Сделайте

вывод.

Таблица 1

Анализ динамики дебиторской задолженности

Показатель

20_ год

На

начало

года

На

конец

года

изменение

На

начало

года

На

конец

года

изменение

На

начало

года

На

конец

года

изменение

Абс.

Отн. %

Абс.

Относ.

Абсол.

Отн.

Общая сумма

дебиторской

задолженности,

тыс. руб.

в том числе:

-покупатели

3_2

30_

2_9

229_

-прочие

дебиторы

77_8

66_4

87 _ 2

87_2

98_5

Доля дебиторской

задолженности, %

-в общей сумме

оборотных

активов

-в выручке

*Размер выручки взять из таблицы 3.

Среднегодовая величина оборотных активов: 20_ г.- 52_ _4, 20_ г. – 675_7, 20_г. – 965_ _

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________

Задание 2. Произведите анализ динамики кредиторской задолженности предприятия. Сделайте

вывод.

Таблица 2

Анализ динамики кредиторской задолженности

Показатель

20_ год

На

начало

года

На

конец

года

Откло-

нение

На

начало

года

На

конец

года

Откло-

нение

На

начало

года

На

конец

года

Откло-

нение

Краткосрочная

кредиторская

задолженность всего,

тыс. руб.

В том числе:

Расчеты с

поставщиками и

подрядчиками

64_ _

17_58

52_ _9

7510_

Расчеты по налогам и

сборам

13_6

126_

46_

6_3

кредиты

16_ _0

8_0

49_ _0

10_ _

Займы

472_

22_ _7

45_9

4244_

прочая

5_3

84_

102_

24_6

Долгосрочная

кредиторская

задолженность всего,

тыс. руб.

754_

89_4

7_01

9_79

ИТОГО

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________

Задание 3. Произведите анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской

задолженности предприятия. Рассчитайте сумму экономии оборотных средств в

результате ускорения оборачиваемости дебиторской задолженности по формуле.

где Д- дни отчетного периода;

- изменение продолжительности оборота.

Сделайте вывод.

Таблица 3

Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

Наименование показателя

20_ год

Отклонение 20_ г,+,-

от 20_ г.

1. Выручка, тыс. руб.

19_ 98

2783_

3_ _15

2.Средняя дебиторская

задолженность, тыс. руб.

3.Оборачиваемость дебиторской

задолженности, раз (стр.1/стр.2)

4. Средняя кредиторская

задолженность, тыс. руб.

5. Оборачиваемость кредиторской

задолженности, раз (стр.1/стр.4)

6. Длительность оборота дебиторской

задолженности, дн.(360/стр.3)

6. Длительность оборота

кредиторской задолженности, дн.

(360/стр.5)

ВЫВОДЫ:

_____________________________________________________________________________

Контрольные вопросы:

1. Какова цель анализа дебиторской и кредиторской задолженности?

2. Как влияет величина кредиторской задолженности на финансовую устойчивость

предприятия?

_____________________________________________________________________________

ПЗ № 17 Составление финансовой части бизнес-планов.

Цели занятия:овладеть методами составления финансовой части бизнес-планов

Норма времени: 2 часа.

Технические средства обучения: ПК, ПО, вычислительная техника.

Содержание работы и последовательность выполнения операций.

Исходные данные для расчета экономической эффективности инвестиционного проекта

Бюджет доходов и расходов (БДР), руб.

Показатели

Бюджетный период

4 кв. 2020

2021 г.

2022 г.

2023 г.

Доходы

1.Выручка от реализации флекса

9450088,08

9630100,00

9983450,00

2.Доходы от оказанных услуг

114000,00

117000,00

118000,00

3.Внереализационные доходы

(макулатура)

12000,00

11000,00

13000,00

Расходы

1. Затраты на оборудование

2915000,00

2.Затраты на регистрацию

предприятия и открытие

расчетного счета

35000,00

3. Заработная плата

245000,00

2940000,00

3001000,00

3090000,00

4.Внебюджетные фонды

882588,00

900900,20

927618,00

5. Приобретение грузового

автомобиля по договору лизинга

700000,00

735000,00

6. Лицензирование:

7000,00

7. Аренда помещения

60000,00

360000,00

8. Маркетинг

37000,00

22000,00

17000,00

11000,00

9.Топливо и энергия, вода

840800,00

910000,00

992000,00

10.Амортизация

291500,00

-25650,00

-23085,00

11.Транспортные расходы

216000,00

224000,00

230000,00

12.Прочие затраты

146000,00

163000,00

172000,00

Прибыль до налогообложения

3142200,08

3472849,80

3619917,00

Налог на прибыль

471330,01

520927,47

542987,55

Чистый доход

Доход с нарастающим итогом

Показатель

Значение

Уровень налоговой нагрузки

15%

Уровень рентабельности

32,30%

Процентная ставка по кредиту,

14,63%

Доля собственного капитала

47%

Доля заемного капитала

53%

WACC

WACC= E/(D+E) *Re + D/(D+E) *Rd * (1-Tc)

Период, Т (год)

Первоначальные

затраты, IC

Денежный

доход

Денежный

расход

Чистый поток

4 кв. 2020 г.

2021 г.

2022 г.

2023 г.

АRR

Расчет рентабельности вложений ( ROI)

Показатель

Значение

Доход

Инвестиции

ROI

Чистый дисконтированный доход NPV (Net Present Value)

Период,

Т (год)

Первоначальные

затраты, IC

Денежный

доход

Денежный

расход

Денежный

поток, CF

Дисконтиро

ванный

денежный

поток, DCF

NPV

Внутренняя норма доходности (IRR)

Период, Т

(год)

Первоначальные

затраты, IC

Денежный доход

Денежный расход

Денежный

поток, CF

IRR

Индекс доходности проекта (PI)

Период, Т

(год)

Первоначальные

затраты, IC

Денежный

доход

Денежный

расход

Денежный

поток, CF

Дисконтиров

анный

денежный

поток, DCF

NPV

NPV 2

PI>1

Срок окупаемости для инвестиционного проекта (РР)

Период, Т

(год)

Первоначальные

затраты, IC

Денежный поток,

Денежный поток

нарастающим итогом

Оценка эффективности проекта

Показатель

Значение

Прогнозная месячная выручка, руб.

Прогнозная месячная маржинальная прибыль, руб.

Прогнозная прибыль до налогообложения- EBIT, руб.

Прогнозная месячная прибыль после налогообложения, руб.

Период окупаемости - PР, мес.

Дисконтированный период окупаемости - DPР, мес.

Ставка дисконтирования, %

Средняя норма рентабельности - ARR, %

Чистый приведенный доход – NPV, руб.

Индекс прибыльности - PI

Внутренняя норма рентабельности - IRR, %

В раздел образования

Портал педагога

Рабочая тетрадь для выполнения практических заданий по МДК 04.02 Основы анализа бухгалтерской отчетности