Пути повышения платежеспособности предприятия

Существует большое количество факторов, которые могут повлиять на

платежеспособность

предприятия,

поэтому

для

её

повышения

разрабатывается комплекс мер, часть из которых может осуществляться при

планировании бюджета движения денежных средств.

На

результат

хозяйственной

деятельности

могут

влиять

несколько

факторов, в связи с этим при планировании бюджета стоит добиться баланса

между величинами отрицательных и положительных денежных потоков, так

как

и

избыток,

и

дефицит

денежных

ресурсов

являются

негативными

факторами. Дефицит бюджета влияет на уровень платежеспособности, а так

же

ликвидности

предприятия,

что

приводит

к

росту

кредиторской

задолженности.

Нежелательным для предприятия является и профицит бюджета, это

говорит

о

том,

что

предприятие

свои

свободные

денежные

средства

использует неэффективно. Предприятие должно рассчитать определенную

величину

целевого

остатка

денежных

средств,

тем

более

на

рынке

финансовых инструментов имеется достаточное количество вариантов для

вложения временно свободных денежных ресурсов.

Процесс

оптимизации

денежных

потоков

на

предприятии

непосредственно

связан

с

процессом

управления

оборотными

активами,

поскольку

изменение

запасов,

дебиторской

задолженности

и

денежных

средств влияет на величину входящих, и исходящих денежных потоков, либо

прямо, либо косвенно.

Одним из главным приоритетом при повышении платежеспособности

предприятия

считается

повысить

оборачиваемость

дебиторской

задолженности,

тем

самым

сокращение

ее

размеров

и

своевременная

инкассация. Основной целью при управлении дебиторской задолженностью

является

снижение

рисков

не

возврата

и

ускорение

её

инкассации.

Составление списка дебиторов в порядке возрастания сроков задолженности ,

является

одним

из

способов

минимизации

рисков.

При

составлении

договоров

между

сторонами

определяется

такой

фактор,

как

наличие

просроченной задолженности, и сели такой факт допускается, что каждому

дебитору определяется период просрочки. По срокам не оплаты дебиторов

группируют: до 30 дней, от 30 до 90 дней, от 90 до 180 дней и тд.

После определения величины просрочки, дебиторы, ранжируются по

мере

убывания

величины

задолженности,

так

как

риск

не

возврата

задолженности

более

велик,

если

срок

просрочки

дебиторской

задолженности и её размер больше. Данный анализ позволяет определить

слабые

стороны

статьи

дебиторской

задолженности,

которые

оказывают

сильное

влияние

на

ее

конечную

величину

и

нуждаются

в

срочной

ликвидации. В первую очередь вести активную работу необходимо проводить

с

дебиторами,

имеющими

наибольшие

сроки

давности

просрочки

по

исполнению обязательств, так как данная группа представляет большой риск

для предприятия, и необходимо предпринимать наиболее кардинальные меры

по взысканию задолженности с данных дебиторов.

При анализе дебиторской задолженности следует внимание уделять,

таким

статьям

как

«внутренняя

дебиторская

задолженность»

,

которая

числиться

за

подотчётными

лицами,

и

выданным

им

средствам.

Подотчётные

лица

выданные

им

средства,

конечно,

расходуют

по

назначению, но бывают ситуации, когда не своевременное предоставляют

документы, которые подтверждают эти расходы. Исходя из такой ситуации,

имеется

два

недостатка,

завышение

дебиторской

задолженности,

которая

является необоснованной, и вероятность возврата денежных средств мала, и

формирование

завышенной

прибыли

и

суммы

налога

на

прибыль,

это

происходит за счёт искусственного занижения расходов предприятия. Данные

факторы негативно влияют на денежные потоки.

На

денежные

потоки

предприятия

оказывает

влияние

дебиторская

задолженность

и

её

изменение,

поскольку

между

дебиторской

задолженностью и денежными средствами имеет место быть обратная связь –

если дебиторская задолженность сокращается, то происходит рост входящего

денежного потока, и наоборот.

На

предприятии,

в

постоянном

контроле

нуждаются

денежные

средства,

при этом контроль ведется во всех направлениях использования

денежных средств.

Чтобы избежать нецелевого использования денежных

средств, рекомендуется составления графика поступлений и платежей, при

этом

ежедневно

следует

отслеживать

их

движение,

остатки

на

счетах

в

банках и наличием денежных средств в кассе предприятия.

Синхронизирование денежных потоков, выступает одним из методов

оптимизации

денежных

средств.

Между

контрагентами

и

специалистами

финансовой

службы

предприятия

заключается

договоренность,

об

осуществлении расчётов в течение одного определенного периода времени.

Покупатели и заказчики в течение данного периода перечисляют денежные

средства, и в данный период из поступивших денежных средств предприятия

осуществляет свои платежи, при этом суммы поступлений примерно равны

сумме

платежей.

При

использовании

данного

метода

необходимо

организовать

регулярное

поступление

денежных

средств

–

источник

постоянных платежей. Благодаря данному методу наличие денежных средств

в кассе и на расчетном счёте можно свести к минимуму.

Одним

из

важных

источников

пополнения

оборотных

средств

предприятия является рынок

кредитных ресурсов, анализ данного рынка

необходим

для

оптимизации

денежных

средств.

Кредитные

институты

предлагают

различные

условия

для

привлечения

большего

количества

клиентов , происходит это из-за высокой конкуренции на рынке. К условиями

привлечения клиентов можно отнести пересмотр процентной ставки, так же

изменения

графика

и

процентов

погашения

основной

суммы

долга,

возможность передачи обязательств по погашению кредита и др. При поиске

вариантов следует выбирать наиболее лучшие условия кредитования, это

позволит улучшить входящий денежный поток по финансовой деятельности.

Поиск альтернативных поставщиков, как еще один метод оптимизации

исходящих

денежных

потоков.

Он

заключается

в

поиске

поставщиков,

которые готовы предложить более выгодные условия.

Это также позволит

оперировать

информацией

при

ведении

переговоров

о

погашении

кредиторской задолженности с прежними поставщиками.

Тщательный анализ и планирование денежных потоков предприятия,

определяет выбор конкретных действия для повышения платежеспособности

предприятия.

Список литературы:

1.

Анущенкова

К.А.

Финансово-экономический

анализ

:

учебно-

практическое пособие / К. А. Анущенкова, В. Ю. Анущенкова. - Москва :

Дашков и К', 2012. - 403с.

2.

Симоненко

Н.Н.

Краткосрочная

и

долгосрочная

финансовая

политика фирмы : учебник / Н. Н. Симоненко, В. Н. Симоненко. - Москва :

Магистр, ИНФРА-М, 2012. - 509с.

3.

Фридман А.М. Финансы организации (предприятия) : учебник /

А. М. Фридман. - М. : Дашков и К', 2012. - 487с.

4.

Периодические

издания:

Финансовая

аналитика:

проблемы

и

решения;

Финансовый

менеджмент;

Финансы

и

кредит;

Экономический

анализ: теория и практика; Налоговый вестник